Вам нужна дипломная работа?
Интересует Финансы?
Оставьте заявку
на Дипломную работу
Получите бесплатную
консультацию по
написанию
Сделайте заказ и
скачайте
результат на сайте
1
2
3

Финансовое состояние предприятия и способы его оценки

  • 82 страницы
  • 22 источника
  • Добавлена 20.02.2011
3 000 руб. 6 000 руб.
  • Содержание
  • Часть работы
  • Список литературы
  • Вопросы/Ответы
Глава 1. Теоретические основы оценки финансового состояния предприятия
1.1.Понятие финансового состояния
1.2.Содержание оценки финансового состояния предприятия
1.3.Отечественные и зарубежные методы оценки финансового состояния предприятия
Выводы по первой главе
Глава 2. Оценка финансового состояния ООО «Кей»
2.1Основная характеристика ООО «Кей»
2.2Оценка финансового состояния ООО «Кей»
2.3Определение проблем, выявленных при проведении оценки финансового состояния ООО «Кей»
Выводы по второй главе
Глава 3. Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния на примере ООО «Кей»
Выводы по третьей главе
Заключение
Список использованной литературы и источников
Приложение

Фрагмент для ознакомления

Данный метод всесторонне характеризует финансовое состояние фирмы, а именно его финансовую устойчивость, платежеспособность, ликвидность, автономность, состояние дебиторской и кредиторской задолженности, что значительно упрощает подготовку информации для принятия управленческого решения.
Задача следующей главы работы – это разработка мероприятий для дальнейшего улучшения финансового состояния предприятия и удержание его на удовлетворительном уровне и возможного роста и разработка методических рекомендаций по проведению финансового анализа торговых предприятий. Глава 3. Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния на примере ООО «Кей»


В результате проведения анализа пришли к выводу о необходимости принятия определенных мер (рис. 19), направленных на улучшение и поддержание стабильного финансового положения фирмы:












Рисунок 19 – Схема плана возможных мероприятий ООО «Кей»

1) Для улучшения обслуживания покупателей:
- консультирование по телефону, ICQ, СМС, рассылка;
- он-лайн услуги обновления программного обеспечения;
- информирование о новшествах и акциях через чаты и форумы, радио, телевидение, газеты.
По расширению рынка сбыта:
- работа с клиентами, желающими получить компьютерную технику под заказ;
- открытие филиалов в пригороде Москвы и Санкт- Петербурга для реализации компьютерной техники для покупателей средних доходов;
- работа с муниципальными властями города с целью получения целевого заказа по оснащению компьютерной техникой учебных заведений, гарантированного и пост - гарантированного обслуживания.
2) Расширение ассортимента:
- софт для учебных заведений.
3) По управлению кредиторской и дебиторской задолженности:
- установить бонусы за вовремя погашенный кредит;
- четкая работа с дебиторской задолженностью, (группировка по суммам и срокам, рискам, выделение в особую группу ненадежных);
- передача определенной дебиторской задолженности банку (факторинг).
- установление процентов за время непогашенной задолженности;
4) Ускорение реализации продукции:
- работа поставщиками, определение более надежных, возможность сократить затраты на поставку, сокращение сроков поставок;
- индивидуальный подход к клиентам;
- программа скидки «привел с собой покупателя, получи скидку»;
- проведение праздничных распродаж;
- расширение он-лайн продаж;
- постоянные акции подарки, в том числе журнал “Computer Built”, поздравления (СМС) для постоянных клиентов и клиентов, сделавших покупку на большие суммы;
- работа с дебетовыми картами банков и мобильных сетей.
5) Совершенствование структуры капитала:
- использование излишней суммы фонда накопления в оборотном капитале;
- сокращение дебиторской задолженности;
- сокращение задолженности перед персоналом и фондами.
6) Для своевременного принятия решения необходим своевременный, без опоздания и без ошибочный ввод данных.
При этом необходимо отметить, что для получения отчетности:
- доступ конкретного пользователя к базе бухгалтерских данных изначально ограничивается пределами его компетенции;
- в каждой таблице указывается необходимый уровень аналитики — укрупненные группы, подгруппы и учетные единицы;
- определяется занятость, финансовый результат и ритмичность работы того или иного участка, объекта, подразделения и предприятия в целом;
- обеспечивается прозрачный контроль за своевременностью внесения исходных данных, упрощается поиск ошибок и нестыковок, а также проведение инвентаризации и переоценки товарно-материальных ценностей;
- эти формы позволяют видеть движение материальных, финансовых и документарных потоков.
Работа с этими сводными аналитическими документами возможна при выполнении, по меньшей мере, пяти условий:
1) постановка задачи (что хотим анализировать, что хотим получить и в каком виде);
2) настройка плана счетов бухгалтерского учета в соответствии с нуждами оперативного и управленческого учета (введение подробных аналитических справочников);
3) ускоренная обработка текущей информации (день в день и без запаздывания);
4) наличие сетевой бухгалтерии;
5) защита информации и ограничение доступа к ней.
В связи с эти необходимо внедрит во все подразделения фирмы аналитическую программу, например, «Deductor».
Аналитическая стратегическая программа позволит:
- анализировать показатели финансово-хозяйственной деятельности компании по данным отчетности;
- оценивать прибыльность различных сегментов рынка и каналов сбыта;
- анализировать сильные и слабые стороны компании;
- анализировать конкурентные позиции компании на рынке;
- анализировать портфель выпускаемой продукции;
- разрабатывать и анализировать инвестиционные проекты, оценивать эффективность инвестиций;
- делать обоснование выбора того или иного типа оборудования или производственной технологии;
- разрабатывать и анализировать планы проведения различных изменений (финансовое оздоровление, выпуск новых продуктов, реструктуризация);
- анализировать выгоды и риски, связанны с различными сценариями развития компании;
- определять точки безубыточности выпуска продукции;
- оценивать стоимость компании;
- делать выбор схемы финансирования развития компании; формировать оптимальную структуру собственного и заемного капитала;
- определять эффективность различных направлений деятельности холдинга;
- осуществлять мониторинг показателей деятельности дочерних компаний холдинга;
А также аналитику с помощью аналитической платформы Deductor получать единое место для анализа данных и сохранения отчетов.
Deductor позволяет:
- автоматически извлекать данные изо всех разрозненных источников;
- объединять все полученные данные в одном хранилище;
- очищать от ошибок, опечаток и пробелов, фильтровать эти данные;
- задавать нужный сценарий для автоматической аналитической обработки или вводить нужный вопрос;
- через рекордно короткое время получать результат анализа в любом привычном виде (график, диаграмма).
Руководителю Deductor позволит руководителю видеть весь бизнес:
- Всю историю развития компании в деталях, цифрах, обобщенно;
- Настоящее положение компании в деталях, цифрах, обобщенно;
- Автоматически получать сигнал о патологической ситуации в работе конкретного отдела (например, нетипичные манипуляции в бухгалтерии);
- Конструировать возможные ситуации с учетом влияния внешних факторов (рынка, поведения клиентов, сезона);
- Увидеть, что получится в результате сконструированной ситуации (в любом разрезе).
Проведем оценку предложенным мероприятиям:
1) Анализ структуры баланса (табл. 33).

Таблица 33 – Анализ прогнозируемого баланса ООО «Кей», млн. рублей
Показатель 2009г 2010г 2011г 2012г А1 23425 25000 20000 22000 А2 9382 8000 7000 6000 А3 0 0 0 0 А4 19116 16300 20500 18700 Баланс 51923 49300 47500 46700 П1 8395 6300 3500 1700 П2 4762 3000 3000 3000 П3 0 0 0 0 П4 38766 40000 41000 42000 Баланс 51923 49300 47500 46700



Таблица 34 - Состояние ликвидности баланса по годам ООО «Кей»
на конец 2009г. на конец 2010г. на конец 2011г. на конец 2012г. А1>П1 А1>П1 А1>П1 А>П1 А2>П2 А2>П2 А2>П2 А2>П2 А3=П3 А3=П3 А3=П3 А3=П3 А4<П4 А4<П4 А4<П4 А4<П4
Выдерживается условие оптимального баланса, за исключение долгосрочных активов и пассив.
Рассчитаем ликвидность баланса по формуле 25, занесем данные в таблицу 28.

Таблица 35 – Ликвидность баланса ООО «Кей»
Показатель 2009г 2010г 2011г 2012г Кбл 2,609131 3,717949 4,7 7,8125 Кал 2,790351 3,968254 5,714286 12,94118 Ксл 2,493502 3,548387 4,153846 5,957447 Ктл 2,493502 3,548387 4,153846 5,957447
2) Анализ кредиторской задолженности (рис. 20):

Рисунок 20 – Динамика кредиторской задолженности до мероприятий, млн. рублей

Таблица 36 - Анализ мероприятий по управлению с кредиторской задолженностью ООО «Кей», млн. рублей
Показатель 2010г 2011г 2012г Кредиторская задолженность 6300 3500 1700 - поставщики и подрядчики 1100 800 500 - задолженность перед персоналом организации 500 200 0 - задолженность перед государственными внебюджетными фондами 0 0 0 - задолженность по налогам и сборам 700 500 200 - прочие кредиторы 4000 2000 1000

Рисунок 21 – Динамика кредиторской задолженности после проведения мероприятия, млн. рублей

3) Оценка рентабельности с учетом инфляции и прогноз

Таблица 37 - Анализ рентабельности ООО «Кей» за 2009-2012 г.г.
№ Показатели 2009г. 2009г. С учетом инфляции 2010г. изменен. 2011г. изменен. 2012г. изменен. за год(+,-) за год(+,-) за год (+,-) 1 Выручка (нетто) от продажи товаров, 333300 286971,3 366630 33330 403293 36663 443622,3 40329,3 продукции, работ, услуг млн.руб. 2 Себестоимость проданных 259569 223488,909 233612,1 -25956,9 210250,89 -23361,21 189225,801 -21025,089 товаров, продукции, работ, услуг Продолжение таблицы 37 № Показатели 2009г. 2009г. С учетом инфляции 2010г. изменен. 2011г. изменен. 2012г. изменен. 3 Валовая прибыль 73731 63482,391 133017,9 59286,9 193042,11 60024,21 254396,499 61354,389 4 Прибыль (убыток) от продаж 16665 13256 60000 43335 140000 80000 200000 60000 5 Чистая прибыль отчетного периода 18884 12356 50000 31116 12000 -38000 180000 168000 6 Стоимость внеобортных активов т.р. 19086 19086 20000 914 21000 1000 22000 1000 7 Стоимость оборотных активов т.р. 32837 32837 34000 1163 35000 1000 36000 1000 8 Собственный капитал,т.р. 38766 38766 40000 1234 41000 1000 42000 1000   Показатели рентабельности   Рентабельность активов,% 36,40% 13,5 10,9 3,7 10,2 2,7 9,5 2,5   Рентабельность оборотных активов,% 57,50% 11,4 9,3 3,5 8,7 2,7 8,1 2,5   Рентабельность производства,% 28,40% 28,4 56,9 -228,4 91,8 -256,9 134,4 -291,8   Рентабельность продаж,% 5,00% 5,9 25,7 -166,9 66,6 -342,4 105,7 -285,4 Окончание таблицы 37 № Показатели 2009г. 2009г. С учетом инфляции 2010г. изменен. 2011г. изменен. 2012г. изменен.   Чистая рентабельность 5,70% 4,3 13,6 93,4 3,0 -103,6 40,6 416,6
Согласно Статистическим прогнозам МИНФИН РФ, во II и III кв. 2009 г. инфляция снизилась и в целом за год составила около 13,9%, что сопоставимо с уровнем 2008 г. За пределами 2009 г. замедление инфляции - примерно с 8% в 2010 г., до 6% в 2012 г.


Рисунок 22 – Прогнозирование выручки от реализации ООО «Кей» (млн. рублей), при условии темп роста выручки больше, чем темп роста инфляции

На графике (рис. 22) показан прогноз выручки от реализации на 2009-2012 г.г. Рассчитаем объем выручки от реализации на 2010-2012 г.г. оптимистический и пессимистичный прогноз (рис. 23).
Если не закладывать в прогнозируемую величину будущей выручки от реализации уровень инфляции, то будем иметь следующие данные (табл. 38), изменение выручки от реализации представлено на рисунке 23.

Таблица 38 – Прогнозирование выручки от реализации реалистический, оптимистический и пессимистический варианты
Выручка от реализации по годам с учетом уровня инфляции Прогнозируемая величина выручки от реализации, млн.рублей Оптимистический вариант объёма выручки от реализации, уровень инфляции (6%), млн.рублей Пессимистический вариант объёма выручки от реализации, уровень инфляции (12%), млн.рублей 2010г 133017,9 125036,83 117055,75 2011г 193042,11 181459,58 169877,06 2012г 254396,5 239132,71 223868,92

Рисунок 23 – Динамика изменения прогнозируемой выручки от реализации ООО «Кей»с учетом уровня инфляции, млн. рублей
4) Для того чтобы определить эффективность деятельности предприятия и не рисковать ошибочными расчетами из-за изменения курса рубля по отношению к международным валютам, можно пересчитать показатели в долларах или Евро.
5) Провести оценку финансового состояния с помощью мозгового штурма менеджеров подразделений фирмы. Данный метод позволит выявить наиболее «узкие места» фирмы, а также определить резервы фирмы на каждом подразделении, а значит, способствует принятий управленческих решений, учитывающих особенности финансового состояния каждого подразделения ООО «Кей».


Выводы по третьей главе


В третьей главе работы было предложено провести мероприятия:
1) Для улучшения обслуживания покупателей:
- консультирование по телефону, ICQ, СМС, рассылка;
- он-лайн услуги обновления программного обеспечения;
- информирование о новшествах и акциях через чаты и форумы, радио, телевидение, газеты.
По расширению рынка сбыта:
- работа с клиентами, желающими получить компьютерную технику под заказ;
- открытие филиалов в пригороде Москвы и Санкт- Петербурга для реализации компьютерной техники для покупателей средних доходов;
- работа с муниципальными властями города с целью получения целевого заказа по оснащению компьютерной техникой учебных заведений, гарантированного и пост - гарантированного обслуживания.
2) Расширение ассортимента:
- софт для учебных заведений.
3) По управлению кредиторской и дебиторской задолженности:
- установить бонусы за вовремя погашенный кредит;
- четкая работа с дебиторской задолженностью, (группировка по суммам и срокам, рискам, выделение в особую группу ненадежных);
- передача определенной дебиторской задолженности банку (факторинг).
- установление процентов за время непогашенной задолженности;
4) Ускорение реализации продукции:
- работа поставщиками, определение более надежных, возможность сократить затраты на поставку, сокращение сроков поставок;
- индивидуальный подход к клиентам;
- программа скидки «привел с собой покупателя, получи скидку»;
- проведение праздничных распродаж;
- расширение он-лайн продаж;
- постоянные акции подарки, в том числе журнал “Computer Built”, поздравления (СМС) для постоянных клиентов и клиентов, сделавших покупку на большие суммы;
- работа с дебетовыми картами банков и мобильных сетей.
5) Совершенствование структуры капитала:
- использование излишней суммы фонда накопления в оборотном капитале;
- сокращение дебиторской задолженности;
- сокращение задолженности перед персоналом и фондами.
6) Для своевременного принятия решения необходим своевременный, без опоздания и без ошибочный ввод данных с помощью аналитической программы, например, «Deductor».
При проведении анализа финансового состояния необходимо применять различные методы оценки с целью минимизации риска ошибки и в дальнейшем правильности принятия решения. Коэффициентный метод имеет наименьший риск ошибки и несет наибольшую информацию о состоянии фирмы.
В результате проведенных мероприятий планируемая выручка от реализации может увеличиться в 3 раза к концу 2012 года.
При этом для получения более достоверной информации необходимо учитывать инфляцию. И в закладываемые будущие показатели, также необходимо учитывать показатель инфляции. Темп роста выручки от реализации должен быть не менее темпа роста инфляции.
Кроме того, чтобы определить эффективность деятельности предприятия и не рисковать ошибочными расчетами из-за изменения курса рубля по отношению к международным валютам, можно пересчитать показатели в долларах или Евро.
Для того чтобы глубже изучить финансовое состояние ООО «Кей» необходимо провести оценку финансового состояния с помощью мозгового штурма менеджеров подразделений фирмы. Данный метод позволит выявить наиболее «узкие места» фирмы, а также определить резервы фирмы на каждом подразделении, а значит, способствует принятий управленческих решений, учитывающих особенности финансового состояния каждого подразделения ООО «Кей».

Заключение


В результате проведенной работе по теме финансово состояние предприятия и методы его оценки на примере ОО «Кей» были изучен методологии и методики финансовой оценки.
В первой главе изучен теоретический материал по основам финансового анализа его аспекты функции, исходная информация, и группы пользователей результатов финансового анализа.
Во второй главе изучена деятельность ООО «Кей». ООО «КЕЙ» - это фирма, занимающаяся розничной торговлей компьютерной техники, г. Санкт-Петербург, которая за последние года значительно расширила сферу деятельности, внедряет активно новые и современные методы работы как внутри фирм так и с покупателями, а также с поставщиками.
Сейчас цель компании, внедряя новые подходы к бизнесу на основе корпоративных ценностей, ее задача стать лидером на российском рынке розничных продаж компьютерной и цифровой техники. А это значит, предприятие стремится развиваться, открывать всё новые и новые магазины, как в Санкт-Петербурге, так и по всей России.
Далее в работе был проведен финансовый анализ ООО «Кей» с помощью горизонтального и вертикального анализа, метода трендов коэффициентного метода, балльного и метода рейтингов. В результате чего мы пришли к выводу, что предприятие устойчиво развивается, наращивает основные фонды, сохраняет независимость от кредитного капитала, увеличивает оборачиваемость, наблюдаем рост рентабельности, при этом при проведении оценки существует риск неточности расчетов и риск неучтенного уровня инфляции, что отрицательно сказывается на конечных показателях.
При проведении финансового анализа наиболее точным и удобным оказался метод коэффициентов. Данный метод всесторонне характеризует финансовое состояние фирмы, а именно его финансовую устойчивость, платежеспособность, ликвидность, автономность, состояние дебиторской и кредиторской задолженности, что значительно упрощает подготовку информации для принятия управленческого решения.
В третьей главе работы после финансового анализа фирмы были предложены мероприятия по дальнейшему улучшению финансового состояния (работа с клиентами, поставщиками, дебиторами, внедрение аналитических программ для своевременного и оперативного управления над деятельностью фирмы и получения всесторонней картины по ее финансовому состоянию, анализ возможных стратегий), а также было рекомендовано учитывать уровень инфляции при планировании будущих результатов на основе статистических данных МИН ФИНа РФ, при этом темп выручки от реализации должен быть больше темпа роста инфляции.
Кроме того, чтобы определить эффективность деятельности предприятия и не рисковать ошибочными расчетами из-за изменения курса рубля по отношению к международным валютам, можно пересчитать показатели в долларах или Евро.
Для того чтобы глубже изучить финансовое состояние ООО «Кей» необходимо провести оценку финансового состояния с помощью мозгового штурма менеджеров подразделений фирмы. Данный метод позволит выявить наиболее «узкие места» фирмы, а также определить резервы фирмы на каждом подразделении, а значит, способствует принятий управленческих решений, учитывающих особенности финансового состояния каждого подразделения ООО «Кей».
В связи с расширением может возникнуть риск несогласованного принятия решения для этого также необходимо точное выполнение должностных обязанностей, заинтересованность персонала в эффективности бизнеса, своевременное выполнение поручение. Как видно немаловажную роль играют кадры их квалификация, умения принимать решения и внутренняя культура фирмы.

Список использованной литературы и источников


Берг С. Настольная книга финансового директора. – М.: Альпина Бизнес Букс, 2005. - 101с.
Бочаров В.В. Финансовый менеджмент. – СПб: Питер, 2007. – 189с.
Вахрин. П.И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях : Учебное пособие. Москва : Издательский центр Маркетинг, 2009. 320 с.
Гаврилова А.Н., Попов А А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие. Издательство: КноРус, 2006.-604с.
Дараева Ю.А. Управление финансами. Издательство: Эксмо.2008.-300с.
Е.П. Жарковская, Б.Е.Бродский. Антикризисное Управление. М.:Омега-Л,2007.-543с.
Иода Е. В. Унанян И. Р. Корпоративный менеджмент : Учебное пособие. Тамбов : Государственный Тамбовский Технический Университет. 2009, 192 с.
Истомина З. К. Moody пригрозило рейтингом, интернет ресурс открытый доступ, http://www.chas.lv/win/2008/01/22/l_027.html?r=31& [10.05.10].
Клишевич Н.Б. Финансы организаций: менеджмент и анализ. Кно Рус.2009.- 2009.-304с
Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2008.-448c.
Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007.- 824 с.
Коноплицкий В., Филина А. Толковый слов. эконом. терминов : Это – бизнес: Киев, 2010, 2558c.
Корпоративный менеджмент- Метод “Дюпон” http://www.cfin.ru/chuvakhin/dupont.shtml [10.05.08].
Котлер Ф., Армстронг Г., Сондерс Д., Вонг В. Основы маркетинга – 2-е европейское издание / Пер. с англ. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2009. – 944 с.
Котлер Ф., Келлер К.Л. Маркетинг менеджмент. 12-е изд. – СПб: Питер, 2006. – 816 с.
Лупей Н.А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие Издательство: Дашков и К, 2008.-256с.
Маркетинг: Методические указания / Сост.: А.И. Климин. СПб: Издательство Политехнического университета, 2007. – 103 с.
Огурцова Е. В. Особенности и проблемы финансового анализа российских фирм, Экономика и культурное наследие. Межвузовский сборник научных трудов. Выпуск 1. 2010,35с.
Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический словарь. : 5-е изд., перераб. и доп. – Москва : ИНФРА-М, 2007. – 495 с.
Солабуто Н. Секреты инвестирования в ПИФ : Учебное пособие. Москва : Питер, 2010, 142 с.
Терехова В. А. Международные и национальные стандарты учета и финансовой отчетности : Учебное пособие. Москва. : Питер, 2009. 267 с.
Тевелева О.В. Метод рейтинговой оценки для выбора направления поиска производственных резервов/ Кузнечно-штамповочное производство.-2010.№9.-С.36-40.
Шабалин Н.И. Стратегический потенциал торгового предприятия и его конкурентный статус, интернет ресурс, открытый доступ, http://www.arhitrade.com/education.php?Id=8, 02.02.2011.
Шеремет А.Д. Щербакова Г.Н. Финансовый анализ: Учебное пособие. Москва : Финансы и статистика, 2009. 256 с.
Приложение
Таблица 1
Финансовые показатели
Коэффициент Числитель Знаменатель Назначение Коэффициенты рентабельности: Рентабельность продаж Чистая прибыль Доход (выручка) Определяет полученную чистую прибыль как процент от выручки. Используется для оценки решений, касающихся ценообразования и эффективности основной деятельности. Рентабельность основных средств и других внеоборотных активов Чистая прибыль Средняя стоимость активов за период Определяет полученную чистую прибыль как процент от общей суммы активов. Используется для оценки прошлых инвестиционных решений. Рентабельность собственного капитала Чистая прибыль Средняя стоимость собственного капитала Определяется полученная чистая прибыль как процент от собственного капитала. Представляет собой процент от прибыли, которую получают акционеры. Коэффициенты оборачиваемости: Оборачиваемость активов Доход (выручка) Средняя стоимость активов за период Определяет потенциал компании по получению дохода при существующих инвестициях и структуре капитала. Оборачиваемость основных средств Доход (выручка) Средняя стоимость основных средств за период Используется для оценки доходов, полученных за счет капитала, вложенного в основные средства. Оборачиваемость дебиторской задолженности (в днях) Средняя стоимость дебиторской задолженности за период Общий доход (выручка) от продажи за год, деленный на 365 дней Указывает, сколько дней в среднем нужно компании для сбора задолженностей с покупателей, то есть превращение долга в деньги. Оборачиваемость запасов (в днях) Средняя стоимость запасов за период Общая стоимость реализованной продукции за год, деленная на 365 дней Определяет количество дней со средним уровнем продаж, на которое хватит существующего уровня запасов при сохранении их структуры.

Продолжение таблицы 1 Коэффициент Числитель Знаменатель Назначение Коэффициенты рентабельности: Оборачиваемость оборотных средств (в днях) Средняя стоимость оборотных средств за период Общий доход (выручка) за год, деленный на 365 дней Определяет среднюю продолжительность времени превращения сырья в деньги, то есть продолжительность производственно-коммерческого цикла Коэффициенты ликвидности: Коэффициент адекватности текущих активов Текущие активы Текущие обязательства Используется для оценки способности компании выполнять свои текущие обязательства за счет текущих активов, а также для оценки уровня оборотных средств. Коэффициент моментальной ликвидности Ликвидные активы Текущие обязательства Используется для оценки способности компании выполнять текущие обязательства за счет денежных средств и других легко реализуемых активов. Коэффициент покрытия процентных платежей Прибыль до вычитания процентов и налогов Процентные платежи Определяет, во сколько раз прибыль компании выше, чем ее процентные платежи. Определяет уровень защиты кредиторов от возможности невыплаты процентов по кредитам. Коэффициент адекватности денежных средств Денежные средства от основной деятельности Средняя стоимость текущих обязательств за период Определяет возможность выполнять текущие обязательства за счет денежных средств, полученных от основной деятельности. Структура Коэффициент финансовой зависимости Средняя стоимость активов за период Средняя стоимость собственного капитала за период Определяет отношение стоимости всех активов компании к сумме активов, финансируемых за счет собственного капитала. Коэффициент адекватности капитала Средняя стоимость собственного капитала Средняя стоимость активов за период Определяет, какой процент активов финансируется за счет инвестиций собственников. Соотношение заемных и собственных средств Средняя стоимость задолженности за период Средняя стоимость собственного капитала за период Определяет соотношение общей задолженности и собственного капитала.


БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС
ООО «Кей» на 31 Декабря 2007 г.
Форма №1 по ОКУД
млн.руб.
АКТИВ Код показателя На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2  3 4  I. Внеоборотные активы       Основные средства 120 10538 10694 Незавершенное строительство 130 0 0 Долгосрочные финансовые вложения 140 4275 5516   Итого по разделу I 190 14813 16210 II. Оборотные активы       Запасы 210 44 25   в том числе:         сырье, материалы и другие аналогичные ценности 211 0 0   готовая продукция и товары для перепродажи 214 0 0   расходы будущих периодов 216 44 25 Налог на добавленную стоимость 220 156 132 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 13865 16322   в том числе:         покупатели и заказчики 241 13267 15791 Краткосрочные финансовые вложения 250     Денежные средства 260 145 113   Итого по разделу II 290 14210 16592 БАЛАНС 300 29023 32802








ПАССИВ Код строки На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2 3  4  III. Капитал и резервы       Уставный капитал 410 100 100 Добавочный капитал 420 905 905 Резервный капитал 430 - -   в том числе:         резервы, образованные в соответствии с учредительными документами 432 - - Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 470 1256 8671   Итого по разделу III 490 2261 9676 IV. Долгосрочные обязательства       Займы и кредиты 510 19000 10000   Итого по разделу IV 590 19000 10000 V. Краткосрочные обязательства       Займы и кредиты 610 0 0 Кредиторская задолженность 620 7762 13126   в том числе:         поставщики и подрядчики 621 2369 5772   задолженность перед персоналом организации 622 534 850   задолженность перед государственными внебюджетными фондами 623 231 185   задолженность по налогам и сборам 624 1618 955   прочие кредиторы 625 3010 5364   Итого по разделу V 690 7762 13126   БАЛАНС 700 29023 32802















БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС
ООО «Кей» на 31 Декабря 2008 г.

Форма №1 по ОКУД
млн.руб.
АКТИВ Код показателя На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2  3 4  I. Внеоборотные активы       Основные средства 120 10694 10798 Незавершенное строительство 130 0 0 Долгосрочные финансовые вложения 140 5516 6784   Итого по разделу I 190 16210 17582 II. Оборотные активы       Запасы 210 25 0   в том числе:   0 0   сырье, материалы и другие аналогичные ценности 211 0 0   готовая продукция и товары для перепродажи 214 0 0   расходы будущих периодов 216 25 0 Налог на добавленную стоимость 220 132 117 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 16322 28732   в том числе:     0   покупатели и заказчики 241 15791 16846 Краткосрочные финансовые вложения 250 0 10242 Денежные средства 260 113 119   Итого по разделу II 290 16592 39210 БАЛАНС 300 32802 56792










ПАССИВ Код строки На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2  3  4 III. Капитал и резервы       Уставный капитал 410 100 45 Добавочный капитал 420 905 905 Резервный капитал 430 - -   в том числе:   0 0   резервы, образованные в соответствии с учредительными документами 432 - - Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 470 8671 18932   Итого по разделу III 490 9676 19882 IV. Долгосрочные обязательства       Займы и кредиты 510 10000 10000   Итого по разделу IV 590 10000 10000 V. Краткосрочные обязательства       Займы и кредиты 610 0 10000 Кредиторская задолженность 620 13126 16910   в том числе:         поставщики и подрядчики 621 5772 12391   задолженность перед персоналом организации 622 850 90   задолженность перед государственными внебюджетными фондами 623 185 216   задолженность по налогам и сборам 624 955 90   прочие кредиторы 625 5364 4123   Итого по разделу V 690 13126 26910   БАЛАНС 700 32802 56792



БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС
ООО «Кей» на 31 Декабря 2009 г.


Форма №1 по ОКУД
млн.руб

АКТИВ Код показателя На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2  3  4 I. Внеоборотные активы       Основные средства 120 10798 12302 Незавершенное строительство 130 0 0 Долгосрочные финансовые вложения 140 6784 6784   Итого по разделу I 190 17582 19086 II. Оборотные активы       Запасы 210 0 30   в том числе:         сырье, материалы и другие аналогичные ценности 211 0 0   готовая продукция и товары для перепродажи 214 0 0   расходы будущих периодов 216 0 30 Налог на добавленную стоимость 220 117 729 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 28732 8653   в том числе:         покупатели и заказчики 241 16846 6534 Краткосрочные финансовые вложения 250 10242 22000 Денежные средства 260 119 1425   Итого по разделу II 290 39210 32837 БАЛАНС 300 56792 51923










ПАССИВ Код строки На начало отчетного года На конец отчетного периода 1 2 3  4  III. Капитал и резервы       Уставный капитал 410 45 45 Добавочный капитал 420 905 905 Резервный капитал 430 - -   в том числе:         резервы, образованные в соответствии с учредительными документами 432 - - Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 470 18932 37816   Итого по разделу III 490 19882 38766 IV. Долгосрочные обязательства       Займы и кредиты 510 10000 0   Итого по разделу IV 590 10000 0 V. Краткосрочные обязательства       Займы и кредиты 610 10000 4762 Кредиторская задолженность 620 16910 8395   в том числе:         поставщики и подрядчики 621 12391 1278   задолженность перед персоналом организации 622 90 879   задолженность перед государственными внебюджетными фондами 623 216 301   задолженность по налогам и сборам 624 90 935   прочие кредиторы 625 4123 5002   Итого по разделу V 690 26910 13157   БАЛАНС 700 56792 51923

















Отчет о прибылях и убытках ООО «Кей»
за период с 1 января по 31 декабря 2007 года

Форма №2 по ОКУД
млн.руб

Показатель За аналогичный период предыдущего года За отчетный период наименование код 1 2 3  4    Доходы и расходы по обычным видам деятельности         Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) 010 146639,6 181833,1   Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 020 121986,1 151262,8   Валовая прибыль 029 24653,4 30570,2   Коммерческие расходы 030 7332,0 9091,7   Прибыль (убыток) от продаж 050 17321,4 21478,6   Прочие доходы и расходы   -7565,0 -8867,0   Проценты к уплате 070 9321,0 12023,0   Прочие операционные доходы 090 5123,0 6423,0   Прочие операционные расходы 100 3367,0 3267,0   Внереализационные доходы 120 0,0 0,0   Внереализационные расходы 130 0,0 0,0   Прибыль (убыток) до налогообложения 140 9756,4 12611,6   Отложенные налоговые активы 141       Отложенные налоговые обязательства 142       Текущий налог на прибыль 150 2341,5 3026,8   Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 190 7414,9 9584,8















Отчет о прибылях и убытках ООО «Кей»
за период с 1 января по 31 декабря 2009 года

Форма №2 по ОКУД
млн.руб
Показатель За аналогичный период предыдущего года За отчетный период наименование код 1 2 3  4    Доходы и расходы по обычным видам деятельности         Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) 010 236382,98 333300,00   Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 020 196641,67 259567,00   Валовая прибыль 029 39741,31 73733,00   Коммерческие расходы 030 14182,98 16665,00   Прибыль (убыток) от продаж 050 25558,33 57068,00   Прочие доходы и расходы   -12057,00 -32220,00   Проценты к уплате 070 12967,00 23487,00   Прочие операционные доходы 090 12342,00 23434,00   Прочие операционные расходы 100 11432,00 32167,00   Внереализационные доходы 120 0,00 0,00   Внереализационные расходы 130 0,00 0,00   Прибыль (убыток) до налогообложения 140 13501,33 24848,00   Отложенные налоговые активы 141       Отложенные налоговые обязательства 142       Текущий налог на прибыль 150 3240,32 5963,52   Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи 180       Чистая прибыль (убыток) отчетного периода 190 10261,01 18884,48

Рисунок 1. Организационная структура ООО «Кей»


























Таблица 2
Анализ структуры имущества за 2007-2009 годы, млн.руб.
АКТИВ Код показателя на конец 2006г. %
к итогу на конец 2007г. %
к итогу на конец 2008г. %
к итогу на конец 2009г. %
к итогу I. Внеоборотные активы                   Основные средства 120 10538 36,3 10694 32,6 10798 19,0 12302 23,7 Незавершенное строительство 130 0 0,0 0 0,0 0 0,0 0 0,0 Долгосрочные финансовые вложения 140 4275 14,7 5516 19,0 6784 23,4 6784 23,4   Итого по разделу I 14813 51,0 16210 49,4 17582 31,0 19086 36,8 63,8 II. Оборотные активы                   Запасы 210 44 0,2 25 0,1 0 0,0 30 0,1   в том числе: 0   0   0   0     сырье, материалы и другие аналогичные ценности 0 0,0 0 0,0 0 0,0 0 0,0 0,0   готовая продукция и товары для перепродажи 0 0,0 0 0,0 0 0,0 0 0,0 0,0   расходы будущих периодов 44 0,15 25 0,08 0 0,000 30 0,1 0,1 Налог на добавленную стоимость 220 156 0,5 132 0,4 117 0,2 729 1,4 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) 240 13865 47,8 16322 49,8 28732 50,6 8653 16,7   в том числе: 0   0   0   0       покупатели и заказчики 3267 11,3 5791 17,7 6846 12,1 6534 12,6 21,8 Краткосрочные финансовые вложения 250 0 0,0 0 0,0 10242 18,0 22000 42,4 Денежные средства 260 145 0,5 113 0,3 119 0,2 1425 2,7   Итого по разделу II 14210 49,0 16592 50,6 39210 69,0 32837 63,2 36,2 БАЛАНС 300 29023 100 32802 100,0 56792 100,0 51923 100,0 Таблица 2



Таблица 3
Анализ структуры капитала за 2007-2009 годы, млн.руб.
ПАССИВ Код строки на конец 2006г. %
к итогу на конец 2007г. %
к итогу на конец 2008г. %
к итогу на конец 2009г. %
к итогу 1 2 3 4 5 6 III. Капитал и резервы Уставный капитал 410 100 0,34 100 0,30 45 0,08 45 0,09 Добавочный капитал 420 905 3,1 905 2,8 905 1,6 905 1,7 Резервный капитал 430                   в том числе:                   резервы, образованные в соответствии с учредительными документами                 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 470 1256 4,3 8671 26,4 18932 33,3 37816 72,8   Итого по разделу III 2261 7,8 9676 29,5 19882 35,0 38766 74,7 -8,0 IV. Долгосрочные обязательства                 Займы и кредиты 510 19000 65,47 10000 30,49 10000 17,61 0 0,00   Итого по разделу IV 19000 65,47 10000 30,49 10000 17,61 0 0,00 0,00 V. Краткосрочные обязательства                 Займы и кредиты 610 0 0,0 0 0,0 10000 17,6 4762 9,2 Кредиторская задолженность 620 7762 26,7 13126 40,0 16910 29,8 8395 16,2   в том числе:                   поставщики и подрядчики 2369 8,2 5772 17,6 12391 21,8 1278 2,5 65,2   задолженность перед персоналом организации 534 1,8 850 2,6 90 0,2 879 1,7 2,9   задолженность перед государственными внебюджетными фондами 231 0,8 185 0,6 216 0,4 301 0,6 1,0   задолженность по налогам и сборам 1618 5,6 955 2,9 90 0,2 935 1,8 0,1   прочие кредиторы 3010 10,4 5364 16,4 4123 7,3 5002 9,6 22,9   Итого по разделу V 7762 26,7 13126 40,0 26910 47,4 13157 25,3 108,0   БАЛАНС 29023 100,0 32802 100,0 56792 100,0 51923 100,0 100,0















85



















По управлению кредиторской и
дебиторской задолженностью

По совершенствованию структуры оборотного капитала

По совершенствованию сервиса

По расширению рынка сбыта

По ускорению сбыта и реализации

По совершенствованию ассортимента

По увеличению объёмов источников собственного финансирования

Мероприятия

1.Берг С. Настольная книга финансового директора. – М.: Альпина Бизнес Букс, 2005. - 101с.
2.Бочаров В.В. Финансовый менеджмент. – СПб: Питер, 2007. – 189с.
3.Вахрин. П.И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях : Учебное пособие. Москва : Издательский центр Маркетинг, 2009. 320 с.
4.Гаврилова А.Н., Попов А А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие. Издательство: КноРус,2006.-604с.
5.Дараева Ю.А. Управление финансами. Издательство: Эксмо.2008.-300с.
6.Е.П. Жарковская, Б.Е.Бродский. Антикризисное Управление. М.:Омега-Л,2007.-543с.
7.Иода Е. В. Унанян И. Р. Корпоративный менеджмент : Учебное пособие. Тамбов : Государственный Тамбовский Технический Университет. 2009, 192 с.
8.Истомина Зоя Moody пригрозило рейтингом http://www.chas.lv/win/2008/01/22/l_027.html?r=31& [10.05.10].
9.Клишевич Н.Б. Финансы организаций: менеджмент и анализ. Кно Рус.2009.- 2009.-304с
10.Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2008.-448c.
11.Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007.- 824 с.
12.Коноплицкий В., Филина А. Толковый слов. эконом. терминов : Это – бизнес: Киев, 2010, 2558c.
13.Корпоративный менеджмент- Метод “Дюпон” http://www.cfin.ru/chuvakhin/dupont.shtml [10.05.08].
14.Котлер Ф., Армстронг Г., Сондерс Д., Вонг В. Основы маркетинга – 2-е европейское издание / Пер. с англ. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2009. – 944 с.
15.Котлер Ф., Келлер К.Л. Маркетинг менеджмент. 12-е изд. – СПб: Питер, 2006. – 816 с.
16.Лупей Н.А. Финансы организаций (предприятий) Учебное пособие Издательство: Дашков и К, 2008.-256с.
17.Маркетинг: Методические указания / Сост.: А.И. Климин. СПб: Издательство Политехнического университета, 2007. – 103 с.
18.Огурцова Е. В. Особенности и проблемы финансового анализа российских фирм, Экономика и культурное наследие.
Межвузовский сборник научных трудов. Выпуск 1. 2010,35с.
19.Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический словарь. : 5-е изд., перераб. и доп. – Москва : ИНФРА-М, 2007. – 495 с.
20.Солабуто Н. Секреты инвестирования в ПИФ : Учебное пособие. Москва : Питер, 2010, 142 с.
21.Терехова В. А. Международные и национальные стандарты учета и финансовой отчетности : Учебное пособие. Москва. : Питер, 2009. 267 с.
22.Шеремет А.Д. Щербакова Г.Н. Финансовый анализ: Учебное пособие. Москва : Финансы и статистика, 2009. 256 с.


Оценка финансового состояния предприятия и основные способы восстановления

Министерство общего и профессионального образования российской Федерации

Ростовской государственной экономической академии

КАФЕДРА ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА

РЕФЕРАТ на тему:

"ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

И ОСНОВНЫЕ СПОСОБЫ ВОССТАНОВЛЕНИЯ"

Выполнил: СОЛОМАХИН

M. V. gr.644

Проверил: КРАВЦОВА Н. И.

Ростов-на-Дону

1999

ПЛАН.

1. ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ.......................................3

. понятие финансового состояния;

. внутренний и внешний анализ финансового положения;

. типы финансовой стабильности;

. ликвидность;

. кредитоспособность и платежеспособность;

. факторы, влияющие на финансовое положение.

2. ПРОЦЕДУРА БАНКРОТСТВА: РЕАНИМАЦИЯ ИЛИ ПОГРЕБЕНИЕ?........................13

3. НАБЛЮДЕНИЕ КАК ПРОЦЕДУРА БАНКРОТСТВА..............................................15

4. СПОСОК ЛИТЕРАТУРЫ.....................................................17

ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ.

в соответствии с финансовым состоянием понимается способность предприятия сигнализируя финансировать свою деятельность. Она характеризуется aprovizionarede финансовых ресурсов, необходимых для нормальной работы aîntreprinderii, целесообразность их размещения и eficiențăde использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, покупки и финансовой стабильности.
Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным.
Способность предприятия своевременно производить платежи, finanțezeactivitatea расширенной основе свидетельствует о финансовом благополучии. Финансовое положение предприятия зависит derezultatele производственной, коммерческой и финансовой деятельности.
Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то esteare положительно влияет на финансовое положение предприятия. И, наоборот, еще в результате недовыполнения плана по производству и реализации produselorare место увеличение себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли икак следствие ухудшение финансового состояния предприятия и платежеспособности. Устойчивое финансовое положение в свою очередь оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов șiasigurarea нужд производства необходимыми ресурсами. Таким образом, financiaractivitatea как составная часть хозяйственной деятельности направлена peasigurarea систематического поступления и расходования денежных ресурсов,выполнение вычислений дисциплины, достижение рациональных proporțiia собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его использования.

Узнать стоимость работы