Формирование инвестиционного портфеля предприятия (на примере ОАО &';мхк ЕвроХим&';)

Введение

Актуальность выбранной темы исследования очевидна. Во-первых, само по себе портфельное инвестирование – основные методы управления финансами современных предприятий. Портфельные инвестиции помогают решать ряд народно-хозяйственной деятельности, улучшить структуру капитала и пополнять собственный капитал предприятий за счет выпуска акций и облигаций с последующим их размещением среди отечественных и иностранных инвесторов.

Во-вторых, в условиях финансового кризиса весь накопленный практический опыт мирового фондового рынка был переосмыслен. Долговой рынок (рынок облигаций) показал хорошие результаты по сравнению с рынком капитала, так k. котировки, многие предприятия были неоднократному скачкообразному росту и к снижению. Т. е., рынок облигаций более стабилен, поэтому и раньше, и сейчас многие инвесторы, которые формируют портфель, предпочитают облигации.

В-третьих, отечественные инвесторы до сих пор расценивают выпуск акций или облигаций как нечто экстраординарное и предполагает большой риск. Действительно, небольшая акционерного общества, вряд ли, в наших условиях, будет в состоянии разместить эффективно пакет акций или облигаций. Что касается бизнес-лидеры, они уже давно сформировали корпоративный сегмент долгового рынка. Анализируемое в работе предприятие уже несколько лет выпускает собственные облигации, а также сформировало портфель инвестиций, состоящего из долговых ценных бумаг, требующий эффективного управления и регулярной оптимизации.

Объект исследования – минерально-Химическая компания "ЕвроХим" (ОАО мхк "ЕвроХим").

Предмет исследования – методы формирования и оптимизации инвестиционного портфеля анализируемой компании.

Цель работы – изучение теоретических и практических основ формирования оптимальной структуры портфеля ценных бумаг на примере конкретной организации.

Задачи исследования:

– изучить понятие, экономическая сущность и классификация инвестиций, особенности портфельного инвестирования;

– исследовать типы инвестиционных портфелей и особенности управления;

– рассмотреть основные существующие методы оптимизации инвестиционного портфеля;

– дать организационно-экономическую характеристику объекта исследования;

– тип анализа инвестиционного портфеля компании, его состав, структура и объем;